贝莱德安泽60天持有债券增聘王洋
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      行业媒体报(bào )道,固态电池持续释放产业(yè )化(huà )积极信号,产业链企业加速(sù )推进项目建设。日前,宜宾(bīn )、乌海两地的固态电池相关(guān )项(xiàng )目传来新进展。据“乌海(hǎi )市(shì )融媒”发布消息,乌海市重(chóng )点招商引资项目——清陶(乌(wū )海)能源科技有限公司建设的(de )清(qīng )陶能源固态电池专用材料项(xiàng )目,目前已进入试生产阶段(duàn )。此外,来自四川赛科动力(lì )科(kē )技有限公司的消息显示,近(jìn )日,赛科动力生产基地一期(qī )项目迎来重要施工节点——首(shǒu )批生产设备顺利进场,即(jí )将(jiāng )进行安装调试。

      多重力(lì )量共振下,AI产业链迎来新一(yī )轮投资机遇

      西南证券分(fèn )析(xī )表示,国家战略聚焦低空经(jīng )济新赛道,地方加速政策配(pèi )套与资源倾斜,低空物流、低(dī )空旅游等应用场景先行,头(tóu )部厂商订单加速落地,产业(yè )链规模化发展态势渐显。根(gēn )据(jù )赛迪智库数据,2023年中国低(dī )空(kōng )经济规模达5059.5亿元(增速33.8%),预计(jì )2026年突破万亿,复合增长率约(yuē )30%。

      多重力量共振下,AI产(chǎn )业(yè )链迎来新一轮投资机遇

      兴业证券指出,近年来中央(yāng )预算资金、专项债资金等均(jun1 )向(xiàng )水利水电倾斜,水利水电基(jī )建投资增速保持高增长,建(jiàn )筑企业水利水电、水生态保(bǎo )护(hù )等江河相关的建筑工程订(dìng )单(dān )同样保持高增长的态势,水(shuǐ )利水电工程高景气度预期延(yán )续,关注水利水电带来的投(tóu )资(zī )机会。

      伴随着AIAgent技术的发(fā )展,2025年以来AI推理景气度持续(xù )提升。如:谷歌AIToken推理量于2025年(nián )4月(yuè )增长至480万亿,同比增长50倍。随着训练和推理的需求增加(jiā )和分化,传统通用芯片已逐(zhú )渐(jiàn )无法满足云端训练与推理(lǐ )的(de )高能效比需求,为降低成本(běn )、提高算力芯片对特定需求(qiú )的匹配度,各家云厂商都在(zài )加(jiā )速推进ASIC(专用集成电路)芯片项(xiàng )目,力图在英伟达解决方案(àn )之外实现多元化发展。中信(xìn )证(zhèng )券指出,ASIC是AI市场的第二增长(zhǎng )动力。考虑到ASIC行业的产品研(yán )发速度正在加快(如:由早期(qī )的(de )两年迭代一代产品,转换(huàn )成(chéng )现在的一年迭代一代产品),ASIC有望帮助云厂商(CSP)企业持续降(jiàng )低AI成本、缩短研发时间,进(jìn )而(ér )拉动行业规模的增长。迈威(wēi )尔(Marvell)在2025年AI投资者交流会上透露(lù ):2023年ASIC市场规模约为66亿美元,预(yù )计2028年达到554亿美元,对应2023-2028年CAGR为(wéi )53%。

      公司方面,日播时尚(shàng )旗下首位虚拟人物BO的身份定(dìng )位(wèi )为植物学家,中文名为“播(bō )凌一”。生意宝的网盛大厦(xià )AI数字人直播基地是一家通过(guò )打造了“超写实数字人内容(róng )生(shēng )成+云服务”的SaaS工具软件平台(tái )并以创造每个人的数字化身(shēn )为使命,功能包括:一是数(shù )字(zì )人AI直播;二是数字人定制。

      大模型技术进入密集迭(dié )代期,AI应用规模商业化落地(dì )置(zhì )信度增强。兴业证券表示(shì ),AI产业催化不断,建议持续加(jiā )仓AI算力及应用。在政策端,工信部发布会表态,近期会(huì )出(chū )台多个行业数字化转型方案(àn ),组织“人工智能+软件”行(háng )动,并推动未来产品创新发(fā )展(zhǎn )。在产业端,Kimi发布K2基础大模(mó )型,其在性能、成本优化及(jí )Agent工具调用等方面显著提升;OpenAI推(tuī )出了ChatGPT智能体系统。同时,WAIC2025将(jiāng )于7月26日在上海开幕。当前时(shí )间点,建议持续加大AI板块的(de )配置比例。

      电力系统面(miàn )临(lín )新挑战,电网扩容升级需求(qiú )提升:全球电力系统在发电(diàn )侧、电网侧和用电侧均面临(lín )新(xīn )的变化。发电侧,新能源发(fā )电比例逐步提升,新能源发(fā )电消纳压力凸显;电网侧,老(lǎo )旧电网亟需改造适应日益(yì )增(zēng )长的需求;用户侧,以AI、大(dà )模型、数据中心为代表的战(zhàn )略新兴产业快速发展,新型(xíng )用(yòng )电场景不断涌现,电力需求(qiú )逐步加大。在此背景下,全(quán )球电力系统面临升级扩容需(xū )求(qiú ),各国纷纷加大电力投资。财信证券指出,近年来我国(guó )电力消费弹性系数持续提升(shēng ),电力供给端的新能源渗透(tòu )率(lǜ )不断提升,新能源发电市场(chǎng )化交易全面实行,电力需求(qiú )端的最大用电负荷不断提升(shēng ),峰谷电价差距拉大。电网设(shè )备的建设投资强度有望增加(jiā ),国家电网及南方电网均对(duì )2025年(nián )电网投资建设给出了高位续(xù )增的规模指引,预计全年电(diàn )网投资持续见好。

      多重(chóng )力(lì )量共振下,AI产业链迎来新(xīn )一(yī )轮投资机遇

  • 惊奇短片
  • 2026-02-25

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