飞亚达跌停 华福证券稳赢要闻今日刚唱多
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      联想集团(tuán )公(gōng )布截至2024年(nián )6月30日的2024/25财(cái )年第一财季业绩:营收1119亿元,同比增(zēng )20%;按照非(fēi )香港财务(wù )报(bào )告准则,净利润近23亿元,同比大增(zēng )65%;PC以外业(yè )务占比近47%,再创历史(shǐ )新高。本(běn )财(cái )季,联想(xiǎng )集团核心主业个人电脑业(yè )务全球市(shì )场份额近(jìn )23%,运营利润(rùn )率8.8%,高端(duān )产品占比达(dá )31.6%。按照Canalys的最新统计,联想(xiǎng )AI PC出货量环(huán )比增长高(gāo )达(dá )228%。

      此(cǐ )前,余承(chéng )东透露,华为Mate70系列手机将在今年第四(sì )季度发布(bù )(10~12月)。华为(wéi )Mate70系(xì )列将首发(fā )搭载鸿蒙(méng )HarmonyOSNEXT正式版,其余设备也将从(cóng )四季度起陆(lù )续推送正(zhèng )式版。此(cǐ )外(wài ),余承东(dōng )还透露,HamonyOSNEXT可实现整机性能(néng )提升30%,功(gōng )耗下降20%。鸿(hóng )蒙原生应(yīng )用进入全(quán )面冲刺阶段(duàn ),TOP5000应用全部启动,满足用(yòng )户使用时(shí )长99.9%。1500多个(gè )已(yǐ )经完成上(shàng )架,18个领(lǐng )域全覆盖。开源证券指出,随着供应(yīng )链稳定和(hé )研发突破(pò ),到2025年,华(huá )为手机出(chū )货量有望达8000-9000万台。而且,HarmonyOS NEXT的到来将助(zhù )力华为销(xiāo )量提升。

      此前,余承东透露,华为Mate70系列手(shǒu )机将在今(jīn )年第四季(jì )度(dù )发布(10~12月)。华为Mate70系列(liè )将首发搭载(zǎi )鸿蒙HarmonyOSNEXT正式版,其余设备也(yě )将从四季(jì )度起陆续(xù )推(tuī )送正式版(bǎn )。此外,余承东还透露,HamonyOSNEXT可实现整机性能提升(shēng )30%,功耗下(xià )降20%。鸿蒙(méng )原(yuán )生应用进(jìn )入全面冲(chōng )刺阶段,TOP5000应用全部启动,满足用户使(shǐ )用时长99.9%。1500多个已经(jīng )完(wán )成上架,18个领域全覆盖。开源证券(quàn )指出,随(suí )着供应链(liàn )稳(wěn )定和研发(fā )突破,到(dào )2025年,华为手(shǒu )机出货量有望达8000-9000万台。而(ér )且,HarmonyOS NEXT的到(dào )来将助力(lì )华(huá )为销量提(tí )升。

      国投证券证券指出,AIDC机柜功率密度由(yóu )传统IDC的5-15KW逐(zhú )步提升至(zhì )数(shù )十KW以上,而传统风(fēng )冷散热能力上限为25KW/机柜,而液冷系统(tǒng )拥有更强(qiáng )大的散热(rè )能(néng )力;配备(bèi )液冷系统的数据中心可显(xiǎn )著提升用(yòng )电能效、降(jiàng )低总和成(chéng )本。因此(cǐ ),液冷系统(tǒng )在AIDC时代有望逐步成为主流(liú )。液冷系(xì )统主要由(yóu )一(yī )次侧(冷源(yuán ))、二次侧(cè )(机房)两大回路组成。凭借更高的冷却(què )效率,液(yè )冷系统对(duì )于(yú )机械制冷(lěng )冷源的依(yī )赖程度显著较低,自然冷(lěng )却成为液冷(lěng )系统冷源(yuán )的主要选(xuǎn )择(zé )。因此,液冷系统渗透率提升的价(jià )值增量主(zhǔ )要在于冷(lěng )板(bǎn )、歧管、CDU等二次侧(cè )组件,传统(tǒng )风冷中冷源占据大部价值(zhí )的价值链(liàn )或迎重塑(sù )。

      上市(shì )公司中,新诺威作为石药集团A股创新药平台,在并购巨(jù )石生物后(hòu )囊(náng )获具备全(quán )球竞争力(lì )的ADC和mRNA平台,后续完成并购(gòu )石药百克后(hòu ),相关GLP-1资(zī )产也有望(wàng )在(zài )代谢领域(yù )收获颇丰,有望产出多款(kuǎn )“重磅炸(zhà )弹”药物(wù )。泓博医药(yào )前瞻布局(jú )的AI制药不断(duàn )赋能客户新药研发,截至(zhì )2024年底,公(gōng )司自主布(bù )局(jú )的CADD/AIDD技术平(píng )台已服务(wù )客户40家,新药项目80个,其中6个进入临(lín )床1期,1个(gè )进入临床(chuáng )2期(qī )。

      华(huá )福证券指(zhǐ )出,2025年至2027年在“军贸快速发展”等多(duō )重催化下(xià ),国防军(jun1 )工(gōng )与航空装(zhuāng )备Ⅱ行业的内需外需均呈(chéng )现大幅增(zēng )长,主题型(xíng )机会层出(chū )不穷。当(dāng )前申万军工(gōng )指数市盈率TTM(剔除负值)为65.05倍(bèi ),处于五(wǔ )年分位数(shù )88.24%,叠加2025年行(háng )业基本面(miàn )强恢复预期,板块具备较高配置性价(jià )比。

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  • 2026-02-26

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